Kurz nach Redaktionsschluss wird unser Depotwert Allgeier das in der Nagarro-Gruppe gebündelte internationale Softwareentwicklungs- und Digitalisierungsgeschäft abspalten. Damit umfasst das Geschäftsfeld von Nagarro unter anderem massgeschneiderte Software- und Technologie-Dienstleistungen, komplette IT-Lösungen, das SAP- Integrationsgeschäft und flexible IT-Lösungen für Arbeitskräfte und Personaldienstleistungen. In diesem Jahr dürfte Nagarro rund EUR 430 Millionen erlösen und eine Ebitda-Marge von 17% bis 18% erzielen. Organisch will das Unternehmen im kommenden Jahr um 15% wachsen, was im weiteren Verlauf auf 19% ausgeweitet werden soll. Die bereinigte Ebitda-Marge soll bei rund 15% liegen. Wir werden die Abspaltung in der kommenden Woche nachvollziehen und Nagarro in unser Depot aufnehmen. Je Allgeier-Aktie erhalten Investoren eine Nagarro-Aktie.
Konklusion:
Wir bleiben selbst bei Gewinnmitnahmen im Zuge der Nagarro-Abspaltung an Bord. Zudem sehen wir auch in Nagarro einen vielversprechenden Wert.
